Чи можна придбати акції Газпром

0 Comments

Зміст:

Як купити акції в Україні: поради та рекомендації

Фондовий ринок — складний інструмент для новачка. Де купувати акції в Україні? Які існують заборони чи обмеження?

І чи потрібно платити податки на прибуток від цінних паперів? З усіма питаннями розбираємося в цій статті.

  • Віталій Беднарський Автор
  • 13 хв. читання –>
  • Опубліковано: 26.07.2023
  • Перегляди: 694
  • Які акції можна купити в Україні?
  • Як вибрати брокера для купівлі акцій в Україні?
  • Як відкрити рахунок для купівлі акцій в Україні?
  • Які документи потрібні для купівлі акцій в Україні?
  • Які способи оплати доступні при купівлі акцій в Україні?
  • Які податки потрібно сплатити при купівлі акцій в Україні?
  • Як стежити за зміною ціни акцій в Україні?
  • Як продати акції в Україні?
  • Висновки
  • Які акції можна купити в Україні?
  • Як вибрати брокера для купівлі акцій в Україні?
  • Як відкрити рахунок для купівлі акцій в Україні?
  • Які документи потрібні для купівлі акцій в Україні?
  • Які способи оплати доступні при купівлі акцій в Україні?
  • Які податки потрібно сплатити при купівлі акцій в Україні?
  • Як стежити за зміною ціни акцій в Україні?
  • Як продати акції в Україні?
  • Висновки

Фондовий ринок — належить одночасно до найперспективніших і найскладніших для розуміння інвестиційних інструментів. Трейдери-початківці з легкістю знайдуть посібник, як вкластися в криптовалюту або торгувати на Форексі, а ось для купівлі акцій подібних “інструкцій” не так багато.

Цінні папери відкривають доступ до двох видів заробітку — на зростанні їхньої вартості та на дивідендах. Новачки часто обходять стороною акції через складнощі купівлі та законодавчі аспекти. Розберемося, як купити акції в Україні, які платформи вибирати для купівлі та чи потрібно платити податки?

Які акції можна купити в Україні?

Які цінні папери продаються в Україні? У цьому розділі ми розбираємося, які акції доступні для українського трейдера/інвестора.

Інвесторам доступні акції як українських, так і закордонних компаній, проте все не так просто.

Український фондовий ринок розвинений слабо. У 2017 році ухвалили закон, який практично вбив галузь — мажоритарії з часткою цінних паперів вище 95% отримали право викупити решту акцій у примусовому порядку. Як підсумок, у вільному обігу практично не залишилося цінних паперів, доступних для купівлі, та й не поспішають міноритарії в них вкладатися.

На “Українській біржі” торгується всього 85 інструментів у категорії “Акції”. З них тільки 28 найменувань належать до категорії “Прості акції” — вони емітовані українськими компаніями. Решта 57 інструментів — це цінні папери, випущені іноземними емітентами. Біржа ПФТС пропонує вже 69 українських акцій, але “ознаки лістингу” відмічені тільки в однієї компанії. На фондовій біржі “Перспектива” доступно 20 цінних паперів українських емітентів.

Структура українського фондового індексу (UX) на 2021 рік складалася з п’яти компаній:

  • MSICH (Мотор Січ), 25%;
  • CEEN (Центренерго), 22%;
  • UNAF (Укрнафта), 20,78%;
  • BAVL (Райффайзен Банк Аваль), 19,37%;
  • DOEN (Донбасенерго), 9,85%.

Деякі з перерахованих компаній опинилися в епіцентрі скандалу. Китайська корпорація Skyrizon подала позов до суду на “Мотор Січ” на суму в 4,5 мільярда доларів. А “Укрнафта” постраждала від неефективного управління.

Після націоналізації компаній біржа виключила їх із кошика. Тепер UX формується за рахунок вартості МХП, “Центренерго”, Райффайзен Банк Аваль, “Укренергомашини” і “Донбасенерго”.

Якщо подивитися на середні місячні обсяги торгів за 2022 рік, цінні папери українських емітентів залишаються вкрай незатребуваними.

На “Українській біржі” українські акції торгувалися на суму в 1,7 мільйона гривень (0,08% від загального обороту), на “Перспективі” продано цінних паперів на суму в 1,09 мільйона гривень (0,03% від усіх торгів), а на ПФТС акції українських емітентів торгувалися на суму у 200 тисяч гривень (0,004% від обороту).

У 2019 році уряд ухвалив закон, який відкрив нові перспективи для українських інвесторів. Раніше для інвестування в закордонні фінансові інструменти була потрібна ліцензія НБУ, але в лютому 2019 року цей ліміт зняли.

Усі фізичні особи мають право вкладати свої кошти в акції закордонних компаній, і там уже обсяги торгів значно більші. На топових майданчиках річний торговий оборот пробиває позначку в $1 трильйон.

Statista. Біржові майданчики з найбільшим торговим оборотом

Українські інвестори отримали кілька варіантів виходу на закордонний ринок акцій: місцеві брокери, місцеві банки або закордонні брокерські компанії. Який з варіантів кращий?

Як вибрати брокера для купівлі акцій в Україні?

Брокерських компаній для виходу на фондовий ринок досить багато. Вкладати кошти можна як через українських, так і через закордонних брокерів. Порівнюємо умови та визначаємо найважливіші критерії для вибору майданчика.

Українські інвестори можуть відкривати рахунки як на місцевих, так і на закордонних брокерських майданчиках.

Спочатку інвестори мали право працювати тільки з брокерськими компаніями, ліцензованими в Україні. Перевага такого вибору в тому, що права інвестора надійно захищені, а всі суперечки вирішуються в рамках місцевої юрисдикції. Головний мінус — вищі витрати на купівлю іноземних активів через конвертацію.

Порівняємо кілька майданчиків, ліцензованих Національною комісією з цінних паперів та фондового ринку:

БрокерМінімальний депозитВартість обслуговування рахунку на місяцьДоступні активи
SVIT Invest50 тисяч гривень1 доларАкції, облігації, валюти, метали, ETF, ПІФи тощо
BTC Брокер50 тисяч гривень40 доларівАкції, облігації
Арт Капітал100 доларів1 доларАкції, облігації, ф’ючерси, ETF, CFD тощо
Універ10 тисяч євро2 долариАкції, облігації, ПІФи

Законодавством дозволено вкладати в акції і через закордонних брокерів. Кожен український інвестор може переказувати на закордонні брокерські рахунки до 200 тисяч євро на рік.

Для більшості приватних інвесторів такого обмеження більш ніж достатньо. Які альтернативи українським майданчикам пропонують за кордоном? Порівняємо кілька топових брокерів:

БрокерЛіцензіяМінімальний депозитОбслуговування рахункуДоступні активи
Interactive BrokersNFA (США), FINRA (США), FCA (Великобританія) та іншіЛіміти не встановленіБезкоштовноАкції, облігації, валюти, криптовалюти, метали, ETF, ПІФи тощо
SAXO BankDFSA (ОАЕ), MAS (Сінгапур)10 тисяч євроБезкоштовноАкції, облігації, валюти, криптовалюти, ETF, CFD тощо
ExanteCySEC (Кіпр)10 тисяч євроБезкоштовноАкції, облігації, валюти, метали, ETF, ПІФи тощо
EToroCySEC (Кіпр)200 доларівБезкоштовноАкції, криптовалюти, ETF, CFD
Just2TradeCySEC (Кіпр)100 доларівБезкоштовноАкції, облігації, валюти, метали, CFD тощо

Закордонні брокери пропонують українським інвесторам вигідніші умови. Багато майданчиків виставляють мінімальні пороги для входу в ринок і не стягують плати за обслуговування рахунку. Асортимент доступних інструментів досить широкий.

Якими критеріями керуватися трейдеру під час вибору брокера для купівлі акцій?

  1. Наявність ліцензії. Довіряйте свої кошти компаніям, ліцензованим у надійних юрисдикціях (Великобританія, ЄС, Сінгапур, США тощо).
  2. Комісії та збори. Уточніть, які комісії стягує брокерська компанія і в якому розмірі. Переконайтеся, що немає прихованих відрахувань.
  3. Асортимент інструментів. Багато інвесторів зацікавлені вкладати свої гроші не тільки в акції, а й в інші фінансові інструменти (облігації, метали, криптовалюти та інші активи). Бажано, щоб усе було під рукою на одній платформі.
  4. Мінімальний поріг входу. Обов’язковий депозит у 10 тисяч євро автоматично робить майданчик недоступним для більшості інвесторів. Новачки приходять на ринок зі 100-200 доларами.

Альтернативне рішення — придбання акцій напряму. Виконується за посередництва Нацбанку, але в такий спосіб є сенс купувати тільки великі пакети.

На період воєнного стану за рішенням Нацбанку і Національної комісії з цінних паперів та фондового ринку заборонено купівлю акцій іноземних компаній через українських брокерів і субброкерів. Рішення не поширюється на закордонні брокерські компанії, непідконтрольні фінрегулятору.

Як відкрити рахунок для купівлі акцій в Україні?

Які кроки повинен виконати приватний інвестор, щоб купити акції? Розбираємося з особливостями реєстрації на брокерському майданчику.

Придбати цінні папери безпосередньо з фондової біржі ви не зможете. Необхідна допомога посередника в особі брокерської компанії. Там потрібна не тільки реєстрація, а й верифікація акаунта, оскільки брокери виконують розпорядження фінансових регуляторів.

Розглянемо процес відкриття рахунку на прикладі EToro, ізраїльської торгової платформи з ліцензією на Кіпрі (CySEC):

  1. Відкриваємо офіційний сайт брокера (etoro.com). Дуже важливо перевірити правильність доменного імені, в інтернеті дуже багато фішингових сайтів.
  2. У правому верхньому кутку обираємо відповідну мовну опцію (всього доступно 20 варіантів). На головній сторінці натискаємо на зелену кнопку “Почати інвестувати”.
  1. У вікні, що відкрилося, вказуємо ім’я користувача (рекомендується як у закордонному паспорті), електронну пошту і створюємо пароль (тільки складну комбінацію). Проставляємо галочки, погоджуємося з “Правилами та умовами” та іншими положеннями брокера. Усе перевіряємо і тиснемо на зелену кнопку “Створити обліковий запис”.
  2. Відкрийте електронну пошту і знайдіть код, надісланий системою. Введіть його в спеціальне поле та натисніть на кнопку “Активувати”. Цей крок можна відкласти, якщо не хочете одразу підтвердити електронну пошту.

Щойно ви завершили реєстрацію, одразу побачите повідомлення від брокера: “Ласкаво просимо на платформу eToro! Щоб почати інвестувати — верифікуйте свій акаунт”. Верифікація — обов’язкова умова на будь-якому ліцензованому брокерському майданчику. Як пройти ідентифікацію?

  • Заповніть дані свого профілю. Система вимагає ввести персональну інформацію (ПІБ, стать, дата народження, країна та адреса проживання тощо). Перевірте, щоб усі дані відповідали паспортним.
  • Заповніть інформацію про ваші інвестиційні навички, джерела доходу та інші необхідні дані. Відповідайте на запитання чесно, щоб не виникало проблем із майданчиком під час подальшого його використання.
  • Верифікуйте свій номер телефону або електронної пошти. Зазвичай туди приходить 6-значний код, який потім ви вводите в спеціальне поле.
  • Надішліть скани ваших документів. Можна або завантажити на самому сайті, або надіслати на електронну пошту, залежно від вимог конкретного майданчика.

Які документи потрібні для купівлі акцій в Україні?

Розбираємося, які документи потрібні для купівлі акцій. Розглянемо процес верифікації на брокерській платформі та з’ясуємо, чи потрібні інвестору додаткові документи.

Верифікація профілю — обов’язковий етап у всіх ліцензованих брокерських компаній. Це не примха брокера, а вимога фінрегулятора, який видавав ліцензію. Платформи виконують рекомендації KYC (Знай Свого Клієнта) політики, щоб ніхто не порушував правил майданчика і регулятора.

Реєстрація облікового запису та заповнення профілю не вимагають від трейдера жодних “паперів”, а ось підтвердження своєї особи можливе з одним із таких документів:

  • Внутрішній паспорт. Найпоширеніший спосіб верифікації особистості. Скануються перші три розвороти та розворот із пропискою.
  • Закордонний паспорт. Для верифікації особи необхідно надіслати повний розворот документа.
  • ID картка або паспорт нового зразка. Надсилаються скани кожного боку картки.
  • Посвідчення водія. За аналогією з ID-карткою, надсилаються скани кожного боку документа.

Важливо! Якщо ви обираєте як підтвердження особи водійське посвідчення, у брокера може виникнути підозра, і вас все одно попросять надіслати скани/фото паспорта.

Часто брокерська компанія вимагає від своїх клієнтів ще й підтвердження адреси. Підійде договір оренди, право власності на нерухомість, підтвердження прописки, чек оплати за комунальні послуги, банківська виписка, техпаспорт на авто тощо.

Зазвичай з верифікацією особистості проблеми не виникають, але ви завжди можете звернутися до служби підтримки брокера, щоб вам покроково роз’яснили, які документи використовувати.

Раніше для купівлі цінних паперів закордонних компаній була потрібна ліцензія НБУ, але з 2019 року її скасували. Тепер торгувати акціями може будь-яка фізична особа, яка досягла 18-річного віку. Ліцензія потрібна, якщо ви хочете переказувати на закордонний рахунок понад 200 тисяч євро на рік.

Які способи оплати доступні при купівлі акцій в Україні?

Як поповнювати брокерський рахунок, щоб купити акції? Розбираємося з доступними способами та варіантами обходу введених обмежень.

Переважна більшість інвесторів купують акції через іноземних брокерів, тому їм необхідно поповнити баланс свого акаунта. До найпоширеніших способів поповнення рахунку відносять:

  • Банківські картки (VISA або MasterCard).
  • Електронні гаманці (Google Pay та Apple Pay).
  • Електронні платіжні системи: Payoneer, Revolut тощо.

У зв’язку з обмеженнями на переказ валюти, введеними у 2022 році, інвестори часто стикаються з проблемами під час спроби поповнення брокерського рахунку.

Наприклад, банківськими картами можна поповнювати тільки рахунки Freedom Finance. Але можна застосувати це тільки до карток, емітованих “Ощадбанком”.

Найпопулярнішими способами поповнення балансу залишаються Wise, Payoneer і Revolut. На них обмеження не діють. Інвестори без проблем переказують свої кошти на Interactive Brokers і Арт Капітал.

Щоправда, будьте готові до того, що брокер попросить документальне підтвердження походження коштів. Рекомендується переказувати невеликі суми для початку.

Якщо у вас є рахунки в закордонних банках або картки, емітовані за межами України, обмеження НБУ і НКЦПФР на них не поширюються.

Які податки потрібно сплатити при купівлі акцій в Україні?

Відповідно до українського законодавства прибуток від продажу акцій та отримання дивідендів оподатковуються. Розбираємося, в якому розмірі і як виплачуються податки, хто за цим повинен стежити, і як краще вчинити трейдеру?

Операції з криптовалютами або на ринку Форекс дуже часто залишаються поза податковим законодавством, оскільки немає чітких нормативно-правових актів, що регулюють галузі. З фондовим ринком усе інакше. Він давно регулюється на законодавчому рівні.

Інвестори зобов’язані сплачувати податки на прибуток і відраховувати відсоток з дивідендів. Розберемося, як зробити все правильно?

Інвестиційний прибуток (різниця між ціною продажу та купівлі акції) оподатковується 18-відсотковим податком на прибуток і 1,5% військового збору. Виплачується після подання декларації про майновий стан (до 1 травня наступного за звітним року).

З прибутку за дивідендами стягується 9-відсотковий податок (у випадку зі звичайними акціями) або 18-відсотковий податок (для привілейованих акцій). Військовий збір у розмірі 1,5% теж сплачується.

Важливо! Якщо ваш чистий прибуток від продажу акцій не перевищує суму в 3 473 гривні (за даними на 2022 рік), податки виплачувати не потрібно. У випадку зі збитковим балансом ви можете його перенести на наступний рік, щоб потім платити менше податку на прибуток.

Брокери, ліцензовані в Україні, і банківські організації, що відкривають доступ до ринку акцій, оплачують усі податки за вас. Щойно ви отримуєте прибуток від продажу цінних паперів, брокер самостійно вираховує необхідний розмір прибутку і переводить його на рахунок податкової.

Закордонні брокери такий підрахунок не ведуть, тому інвесторам і трейдерам необхідно самостійно декларувати цінні папери, а потім сплачувати податок на прибуток і на дивіденди.

Порада. Зверніться до кваліфікованого бухгалтера, який мав справу з акціями. Він допоможе вам правильно заповнювати декларації, вчасно платити податки й уникнути санкцій з боку податкової.

Як стежити за зміною ціни акцій в Україні?

Де українському трейдеру/інвестору моніторити вартість цінних паперів, щоб вчасно купувати та продавати акції? Вибираємо топові майданчики для моніторингу вартості.

Професійному трейдеру або інвестору важливо моніторити вартість цінних паперів, щоб розуміти, коли краще їх купити або продати. В Україні доступні міжнародні трекери, що відображають котирування цінних паперів. Розглянемо кілька прикладів:

  • Investing.com. У безкоштовній версії ви отримуєте детальну інформацію про цінорух, стежите за зміною вартості за останні 15 хвилин, годину, день тощо. Доступно кілька базових інструментів теханалізу для нанесення на графік. А ще трейдер створює свій портфель, додає туди акції та стежить за змінами котирувань у реальному часі.
  • Google Finance. Відображається вартість цінних паперів у реальному часі, можна подивитися динаміку ціноруху на різних таймфреймах. В один клік створюється список інтересів. Там же ви знайдете новини з фондового ринку або спеціальну добірку під ваші інтереси. І все це в безкоштовній версії.
  • Webull. Топовий постачальник даних про вартість цінних паперів. Працює у форматі мобільного додатка. Доступна вкладка з фінансовими новинами. За необхідності синхронізується з Google Finance.

Крім того, стежити за зміною вартості акцій ви можете на сайті брокерської компанії, через яку купували цінні папери. Брокери пропонують зручний інтерфейс для моніторингу ціноруху.

Як продати акції в Україні?

Якщо ви вже володієте цінними паперами, які способи продажу доступні українському трейдеру наразі?

Продати акції ви зможете на тій самій платформі, де і купували цінні папери. Причому для продажу заборон немає. Дозволено продавати цінні папери, незважаючи на обмеження НБУ та місцевої Комісії, а потім переказати гроші на свій банківський рахунок.

Коли ви купуєте акції через брокера, вони зберігаються на його платформі. У вас немає фізичного підтвердження володіння цінним папером, оскільки брокер купив його на біржі від вашого імені. Отже, і продавати такі акції можна тільки на брокерському майданчику.

У випадку з фізичними (документарними акціями) трейдер може продати їх в обхід біржового майданчика, безпосередньо покупцеві, зацікавленому у володінні цінними паперами. Залишиться тільки правильно оформити угоду.

Висновки

Фондовий ринок став доступнішим для українського інвестора, починаючи з 2019 року, коли уряд зняв заборони на купівлю іноземних акцій через закордонних брокерів.

Приватні інвестори отримали можливість відкривати рахунок у компаніях, ліцензованих в інших юрисдикціях, і законно інвестувати в акції через них. Річний ліміт на переказ коштів на закордонні рахунки склав 200 тисяч євро.

Для купівлі акцій потрібно пройти реєстрацію та верифікацію у брокера. Пам’ятайте, що інвестиційний прибуток від продажу цінних паперів та отримання дивідендів оподатковується. Зверніться до фахівців, щоб правильно декларувати інвестиції та не порушувати податкового законодавства.

Також прочитайте наступні статті:

  • BINANCE: ОГЛЯД І ВІДГУКИ ПРО ВІДОМУ КРИПТОВАЛЮТНУ БІРЖУ
  • Огляд Біржи Kraken
  • Огляд Біржи Bitmex
  • Огляд брокера Deriv
  • Огляд Біржи Paxful
  • Огляд брокера Webull
  • Що таке Криптовалюти Простими Словами (Гайд 2024)

Що таке акції

Фондовий ринок давно став центром ринкової економіки та ціноутворення в усьому світі. Інвестиції в акції та торгівля на фондовій біржі дають чималий прибуток, але така діяльність пов’язана зі значними ризиками.

Акції компаній – це різновид цінних паперів, які засвідчують передачу одиниці капіталу в користування акціонерному товариству. Акції надають право власності на пропорційну частину підприємства й прибутку, на участь в управлінні підприємством.

Біржова торгівля здається складною й недоступною, але навчитись торгувати цілком можливо. Ми розкажемо все про акції та способи заробітку на цінних паперах, щоб допомогти всім, хто прагне заробляти на інвестиціях та торгівлі акціями.

Що запитують про акції:

Хто такий трейдер?

Трейдер – це людина, або компанія, яка торгує цінними паперами (акціями, облігаціями та іншими фінансовими інструментами) на фондовій або валютній біржі з метою отримання прибутку. Слово «трейдер» походить від англійського trader – торговець, (trade – торгівля).

Трейдер заробляє на коливанні цін – купує цінні папери чи валюту по одній ціні й намагається продати по іншій ціні, вищій або нижчій, в залежності від стратегії. Якщо він правильно прогнозує рух ціни вверх або в низ – отримує прибуток, якщо помилиться – несе збитки.

Приймати правильні рішення трейдеру допомагає аналітика. Способів аналізу багато, але їх можна об’єднати в два основні види – фундаментальний та технічний.

Чи можна купити акції іноземних компаній?

Так, якщо ви маєте рахунок в закордонному банку. Якщо такого рахунку немає, потрібно отримати електронну валютну ліцензію. Перевести на іноземний рахунок можливо до 50000$ за умови надання документів про законне володіння коштами. Для входження на іноземну біржу потрібно щонайменше 10000$, українські субброкери (посередники) допускають набагато менші суми для початку торгівлі. В перспективі купити акції іноземних компаній можливо буде на українській біржі, але поки що такі торги не ведуться.

Що таке дивіденди?

Дивіденди – це частина прибутку компанії, яку розподіляють між акціонерами. Компанії не завжди виплачують дивіденди, частіше прибуток використовується для розвитку підприємства. Ціна акцій в такому разі може зростати швидше, тому інвестори можуть заробити, продавши їх по більш вигідній ціні.

Хто такі дилери?

Дилер – це теж біржовий посередник, але в більш широкому розумінні слова. Дилер сам купує й продає активи, вкладаючи власний капітал й приймаючи на себе ризики. Дилери є ліцензованими учасниками фондового ринку й найчастіше виконують функції брокера, вкладаючи угоди трейдерів за комісійні.

Хто такий біржовий брокер?

Біржовий брокер – це фінансовий посередник, який є членом фондової біржі й торгує цінними паперами, виконуючи доручення клієнтів. За свої послуги біржовий брокер отримує комісійні.

На фондових біржах торгують незалежні брокери й брокерські контори. Вони надають послуги всім бажаючим купити чи продати цінними паперами на біржі. Раніше брокери мали право знаходитись в торговому залі, зараз вони перетворились на інтернет сайти.

Від чого залежіть ціна на акції?

Ціна акцій в умовах ринкової економіки не є постійною. Курс акцій залежить від попиту та пропозиції й встановлюється за результатами торгів на фондовій біржі. На попит впливає загальний стан бізнесу та зовнішні чинники, які можуть впливати на галузь функціонування. Наприклад, політичні рішення, нові закони, погодні умови.

Якщо виробництво розвивається й зростають прибутки, компанія виплачує більші дивіденди й ціна акцій росте. Й навпаки, якщо компанія не виправдовує надій та прогнозів, ціна на її акції падає.

Під час кризи підприємства отримують збитки й припиняють виплату дивідендів, на що моментально реагують ціни. Акції й інші цінні папери можуть знецінюватись також через інфляцію.

Що таке фондові індекси?

Фондові індекси – це спеціальний інструмент, який використовують фінансисти для оцінки стану ринку цінних паперів. Індекси обчислюються діленням загальної вартості акцій певної групи компаній на коригуючий коефіцієнт. Індекси відображають зміни в дохідності акцій.

За індексом українських акцій UXI відстежують коливання курсу, аналізують ринкові тенденції та стан економіки в цілому. Індекс можна назвати випереджаючим, тому що він сигналізує про наближення кризи в економіці раніше, ніж ми їх починаємо відчувати.

Де продаються акції?

Акції продаються на фондових біржах. На міжнародних фондових біржах можна купити акції найбільших компаній, на місцевих ринках торгуються акції невеликих та національних акціонерних товариств. Акції українських підприємств можна придбати на Українській біржі. Щоб купити акції, необхідно зареєструватись та відкрити рахунок на сайті біржового брокера.

Як почати торгувати на біржі?

Щоб почати торгувати на біржі, для початку потрібно вибрати брокера. Важливо перевірити, чи має він ліцензію від фондової біржі на торгівлю цінними паперами. Ми включаємо в наш рейтинг для порівняння тільки ліцензованих брокерів.

Види акцій

Розрізняють дві форми випуску акцій:

  • Документарні – паперові акції та сертифікат про право власності на пакет акцій.
  • Бездокументарні – електронні акції в формі записів на рахунку (в базі даних). Виписка з рахунку цінних паперів посвідчує право на володіння ними.

Раніше всі акції були паперовими, скріплялись підписами та печатками організації, яка їх випустила. При купівлі акцій на біржі видавався чек від компанії на отриману суму грошей, ім’я акціонера вносилось в спеціальні реєстри.

Сучасні акції існують переважно в електронному вигляді, торгівля ними відбувається на онлайн платформах в інтернеті.

Акції відрізняються за обсягом прав власника:

  • Прості акції – власник яких має право брати участь в управлінні товариством та отримувати дивіденди, якщо акціонери проголосують за це на загальних зборах.
  • Привілейовані акції – надають право на обов’язкове й пріоритетне отримання обумовленого доходу. Участь в управлінні компанією, як правило, не передбачена.

В залежності від умов передачі:

  • Іменні акції – випускаються для конкретної особи з внесенням відомостей про неї до реєстру власників. Передати таку акцію можливо тільки спеціальним розпорядженням.
  • Акції на пред’явника – їх власником вважається той, хто ними розпоряджається або пред’являє. Таку акцію можна просто передати або продати будь-кому без додаткових документів.

Законами України наразі не дозволяється випуск акцій вітчизняних компаній на пред’явника.

Як заробляють на акціях

Задача інвестора правильно оцінити перспективи компанії, можливості її росту, або навпаки, передбачити банкрутство. Для інвестицій можливі два варіанти:

  • Активна торгівля – спекуляції з метою виграти на коливаннях цін
  • Пасивна інвестиція – купівля акцій для отримання дивідендів та в довгостроковій перспективі збільшення їх вартості.

Пасивні інвестиції в акції компаній

Для пасивних інвестицій в акції компаній необхідно аналізувати їх фінансовий стан, й продумувати стратегію. Найчастіше люди, які хочуть інвестувати власний капітал, але не мають навичок торгівлі на біржі, передають його в довірче управління. Але кожний інвестор може управляти своїм інвестиційним портфелем самостійно, керуючись власною стратегією.

Згідно з законом України, якщо акціями підприємства частково володіє держава, то за підсумками року акціонери обов’язково отримують 50% від прибутку в вигляді дивідендів.

Для виплати дивідендів акціонерам необхідно:

  • щоб діяльність підприємства була прибутковою;
  • щоб загальних зборах акціонерів було схвалено рішення розподілити частину прибутку.

Активна торгівля акціями

Є думка, що торгівля акціями на фондовій біржі чимось схожа на інтелектуальну азартну гру. Заробляти можна на зростанні або на падінні курсу акцій. Задача інвестора зловити ці хвилі, передбачити межі росту та падіння, щоб вчасно купити й знову продати акції, та отримати максимальну вигоду.

Трейдер, який обрав для себе активну торгівлю, постійно аналізує біржову інформацію, слідкує за новинами економіки й політики, щоб вчасно передбачити та зловити коливання цін.

Оптимальне рішення – поступово формувати інвестиційний портфель з цінних паперів різних компаній, рівномірно розподіляючи ризики.

Як формується біржова ціна акцій

Ціна акцій на біржі формується за результатами ранжування заявок на покупку та продаж (так званого подвійного аукціону). Біржова ціна фіксується кілька разів за день торгів, інформація про ціну та кількість укладених угод публікується в інформаційних виданнях.

Теоретично ціна продажу акцій прямо пропорційна розміру дивідендів, які вона приносить інвестору, й обернено пропорційна відсотковій ставці за депозитами в банку.

Акції продаються за таку суму грошей, яка при розміщенні на банківському депозиті принесе аналогічний дохід.

U = D/B * 100%

U – ціна акції
D – дивіденди
B – відсоткова ставка за депозитом

Оцінка акцій компанії

Щоб зважити доцільність інвестицій в ті чи інші акції, їх потрібно правильно оцінити. Основні фактори, що впливають на дохідність:

  • Ефективність фінансово-господарської діяльності
  • Конкуренція на ринку
  • Політика розподілу прибутку, яку встановлює керівництво підприємства
  • Загальний стан галузі, в якій функціонує підприємство
  • Стан економіки країни в цілому
  • Очікувані зміни в структурі та діяльності компанії, ризики, які можуть впливати на діяльність

Відкрити акціонері товариства завжди публікують інформацію для акціонерів на власних інтернет-ресурсах. Для оцінки знадобиться така інформація:

  • Фінансова звітність за минулі роки
  • Емісія акцій та кількість акціонерів
  • Динаміка цін на акції
  • Обсяги виробництва продукції
  • Зміни в активах та пасивах, їх структура
  • Новини підприємства

Показник P/E

Для оцінки акцій використовують показник P/E – співвідношення поточної ринкової ціни акції до прибутку компанії, який припадає на кожну акцію. Показник P/E допомагає інвестору оцінити ефективність використання капіталу.

P/E = Ринкова ціна / Прибуток на акцію

Чим вищий показник P/E, тим менший прибуток він отримає на одиницю вкладених коштів й тим довший період окупності капіталовкладень.

Приклад: P/E=10 говорить про те, що кожні 100 грн, вкладені в акції, принесуть 10 грн прибутку за рік.

Недоліки показника P/E

Ризики діяльності підприємства не відображаються конкретними числами, але входять до складу показника P/E. Низький показник P/E говорить про прибуткову діяльність компанії, але він залежить ще й від структури капіталу.

Якщо частка боргу в уставному капіталі перевищує частку капіталу акціонерів, показник P/E теж буде низьким. Тому він може свідчити про ризики, пов’язані з борговими зобов’язаннями.

І навпаки, високе значення P/E може говорити про неефективну діяльність або про швидке зростання підприємства, при якому ціна акцій росте на очікуваннях ринку.

Метод дійсної вартості акцій

Метод оцінки вартості акцій на основі показника P/E називають методом дійсної вартості акцій. З приведеного вище рівняння запишемо наступне:

Ринкова ціна акції = P/E * Прибуток на акцію

Після аналізу показника P/E на основі фінансової звітності компанії й прогнозованої прибутковості можна зробити висновки, недооцінені акції, чи переоцінені.

Дійсна ціна акцій = P/E (після аналізу структури) * Очікуваний прибуток на акцію

Порівнюючи ринкову ціну акцій й отриману після аналізу дійсну ціну, інвестор приймає рішення. Якщо він вкладе кошти в недооцінені акції, вони обов’язково виростуть в ціні й принесуть прибуток.

Ризики торгівлі акціями

Торгівля цінними паперами на фондовій біржі пов’язана зі значним ризиком. Інвестиції можуть бути як прибутковими, так і збитковими. Ціни на акції й самі акції постійно рухаються, вони переходять від одного власника до іншого, а їх вартість то росте, то падає.

Щоб знизити власні ризики важливо перед прийняттям рішення про купівлю цінних паперів знайти фінансову звітність компанії й уважно її проаналізувати. На Financer ми публікуємо фінансові поради, де можна знайти інформацію про те, як оцінити компанію за її показниками:

  • Фінансовий баланс
  • Грошові потоки
  • Прибутки та збитки

Український фондовий ринок

В Україні торгівля акціями та іншими цінними паперами велась ще на початку XX століття. Фондові біржі діяли в великих містах – Києві, Львові, Харкові та Одесі.

Сучасний фондовий ринок почав функціонувати в кінці минулого століття після прийняття ряду регулюючих законів. На ринку торгують акціями, облігаціями внутрішньої та зовнішньої позики, казначейськими зобов’язаннями, ощадними сертифікатами.

На початок XXI століття український фондовий ринок все ще не досить розвинений й відноситься до ринків з низькою ліквідністю та відрізняється мінливістю (волатильністю). Реалізувати довгострокову стратегію інвестицій наразі складно. Акції українських компаній вважають недооціненими. Якщо порівняти курс акцій аналогічних закордонних компаній, то вражає різниця в ціні.

Через війну в 2022 році ціна на акції українських підприємств значно впали. Якщо бойові дії на території України припиняться, і політична ситуація залищиться стабільною, цінні папери працюючих підприємств можуть зрости в ціні на 500%-1000%.

Фондові біржі в Україні

Всі зареєстровані фондові біржі України внесені до Реєстру ліцензованих учасників ринку, який веде Національна комісія з цінних паперів та фондового ринку. Найвідоміші фондові біржі в Україні:

  1. Українська фондова біржа УФБ – перша біржа, яка була створена після розпаду радянського союзу в 1991 році. Торги проводяться нерегулярно й тільки вже приватизованими пакетами акцій.
  2. Фондова біржа Перспектива – створена в 2006 році, найбільша фондова біржа в Україні з найбільшим обсягом торгових угод.
  3. Фондова біржа ПФТС – заснована в 1996 році, сьогодні це одна з найбільших бірж, на якій ведуться торги цінними паперами.
  4. ПАТ Українська біржа – створена в 2008 році як підрозділ Московської біржі й до кінця 2018 року стала одним з лідерів ринку торгівлі цінними паперами в Україні. У 2018 році програмне забезпечення Української біржі потрапило під санкції через російське програмне забезпечення. Біржа відновила торги в вересні з використанням української платформи SLTrade.

Як відбувається торгівля акціями

Купувати та продавати акції з технічної точки зору для користувача зовсім не складно. Щоб купити акції потрібно зареєструватись в одного з брокерів й відкрити рахунок в цінних паперах. Після цього ви можете розпочати торгівлю:

  • Знайти в списку компанії, в акції якої хотілось би інвестувати
  • Знайти інформацію про компанію та її продукцію, вивчити фінансову звітність
  • Обрати бажаний фондовий ринок, на якому торгуються акції компанії, яку ви обрали
  • Ввести потрібну кількість акцій для придбання
  • Ввести електронний підпис (який надала біржа після підписання договору)

Брокер отримує замовлення й через кілька годин, або днів (в залежності від виду цінних паперів та біржі) акції з’являються на рахунку клієнта.

Купівля акцій іноземних компаній

На українських біржах акції іноземних компаній наразі не торгуються, але в перспективі це можливо. Купити акції іноземних компаній можна на закордонних фондових біржах. Щоб розпочати торгівлю на такій біржі, потрібно мати банківський рахунок за кордоном України.

Мінімальна сума для початку торгів на європейській чи американській фондовій біржі не менш ніж 10000$. Простіший спосіб купити такі акції – зареєструватись на платформі інтернет-брокера, який є посередником та має доступ до іноземної біржі цінних паперів.

Потрібно знати:

В даному разі покупець не стає реальним власником акцій, але може отримувати дивіденди й торгувати ними.

Вартість брокерських послуг

На іноземних біржах діють приблизно такі тарифи:

  • 10$-20$ за кожну угоду, для великих угод додатково 1-2 центи за кожну акцію.
  • 10$-70$ за обслуговування рахунку в залежності від активності трейдера (чим менше угод, тим дорожче).
  • 10$-60$ за вивід грошей з торгового рахунку

Вартість послуг українських брокерів:

  • 0.14%-0.2% від суми або фіксована ціна 200-800 грн – комісія за виконання торгової угоди на придбання чи продаж акцій
  • 100-200 грн за відкриття рахунку
  • 50-400 грн щомісяця за обслуговування рахунку
  • 20-50 грн – комісія за вивід коштів з рахунку брокера

Критерії вибору брокера

Від вибору брокера залежить надійність збереження ваших інвестицій та успіх в торгівлі на фондовій біржі. Обираючи інтернет-брокера для торгівлі акціями звертайте увагу на такі критерії:

  • Загальний рейтинг компанії, загальна тривалість роботи на фондовій біржі
  • Чи є компанія ліцензованим членом фондової біржі
  • Компанія надає послуги безпосередньо, чи є посередником
  • Програмне забезпечення для торгівлі
  • Інформаційна та аналітична підтримка користувачів
  • Мінімальний розмір інвестиції
  • Вартість послуг

Фінансові аналітики рекомендують диверсифікувати ризики, вкладаючи кошти в акції різних компаній. Диверсифікований портфель акцій з горизонтом в 8-12 років завжди давав позитивні результати незважаючи на нестабільні ціни.

Пам’ятка для інвестора

  1. Перед тим, як вкласти гроші в акції, подумайте, чи хотіли б ви самостійно торгувати, чи готові довірити управління рахунком брокеру. Послуги інтернет брокерів, які надають доступ до торгівлі на фондовій біржі, обійдуться значно дешевше.
  2. Обирайте продукт для торгівлі в залежності від намірів. Якщо активна торгівля й глибокий аналіз діяльності підприємств вас не цікавить, можливо вам краще вкласти кошти в менш ризиковий біржовий інвестиційний фонд (аналог іноземного ETF), який самостійно диверсифікує портфелі.
  3. Порівнюйте тарифи на обслуговування, умови зберігання активів, вартість транзакцій, швидкість виконання угод на платформах різних брокерів. Краще віддати перевагу брокеру зі стажем, який працює на фондовій біржі не перший рік.
  4. Брокер управляє вашими активами, але в разі покупки українських акцій ви є їх власником й можете перенести цінні папери на інший рахунок. В разі покупки іноземних акцій ви маєте право лише на дивіденди.
  5. Умови брокерів часто змінюються, відмінності між тарифами не на стільки важливі, як ваша персональна інвестиційна стратегія. Ви маєте розуміти ризики й самостійно відповідати за власні рішення.
  6. Більшість онлайн брокерів надають інформаційні та навчальні матеріали на своїх сайтах. Для новачків це чудова можливість отримати знання та навички торгівлі на біржі перед тим, як інвестувати реальні гроші.

Найкращий спосіб здобути практичні навички торгівлі – відкрити демо-рахунок на реальному торговому терміналі.

Навчитись аналізувати фінансові показники, щоб робити успішні інвестиції й торгувати акціями на фондовій біржі – цілком можливо. Інвестиції в акції в країнах з розвинутою економікою завжди більш прибуткові, ніж строкові вклади в банках чи облігації.

Інвестиції під час війни. Як українці можуть купити акції іноземних компаній

Після 24 лютого українці майже забули про інвестиції, оскільки в країні залишилось небагато варіантів для вкладання грошей з метою отримання прибутку. Зараз населення в основному може придбати житло під оренду, купити військові облігації чи ОВГЗ, покласти гроші на депозит або відкрити свою справу. А чи реально сьогодні придбати акції іноземних компаній ? Delo.ua розповідає, що відбувається із цим ринком в нашій країні, як купити цінні папери Amazon, Google чи Microsoft за кордоном та чи варто вкладати гроші в такі інвестиції під час війни.

Що відбувається з ринком акцій іноземних компаній в Україні

Якщо говорити про акції компаній та акції інвестиційних фондів (Exchange Traded Funds, ETF), зараз в Україні допущені до обігу 451 цінний папір, розповіли Delo.ua в пресофісі Нацкомісії з цінних паперів та фондового ринку (НКЦПФР). Тож якщо українці хочуть придбати конкретний актив, можна самостійно перевірити, чи торгують такими акціями в нашій країні. Для цього треба зайти у відкритий Реєстр цінних паперів іноземних емітентів, допущених до обігу в Україні. Його веде Нацкомісія.

На сайті НКЦПФР можна знайти, які акції можна придбати в Україні. Джерело: НКЦПФР

Чи купують акції іноземних компаній в Україні під час війни

Як пояснюють в НКЦПФР, у 2022 році в нашій країні було укладено 13,5 тис. угод на загальну суму майже 1,4 млрд грн. З них:

– близько 13 тис. угод відбулись поза організованим ринком.

– 500 угод були біржовими.

“Щодо обсягів, то картина протилежна – на біржові угоди припадає вдвічі більше обсягу, ніж на угоди поза біржами”, – звертають увагу в Нацкомісії.

А ось у 2023 році ситуація значно погіршилась: сьогодні укладено лише 110 угод. Їх загальна сума – 8 млн грн.

“Переважну більшість складають угоди на організованому ринку як за кількістю угод, так і за їх обсягами”, – говорять в пресофісі НКЦПФР.

Чи є обмеження для купівлі цінних паперів іноземних компаній в Україні

Під час війни інвестори можуть купити акції іноземних компаній , якщо вони допущені до обігу в Україні та обертаються на наших торгових майданчиках, пояснюють в НКЦПФР. Після 24 лютого представники Нацкомісії спочатку надавали індивідуальні рішення, а наразі введена автоматична процедура допуску. Такі цінні папери населення може купити через українського брокера (інвестиційну фірму).

“Комісія активно працює над розширенням можливостей інвестування в іноземні фінансові інструменти, тому і зробила механізм допуску автоматичним. Комісія має право за власною ініціативою здійснювати надання допуску борговим цінним паперам , емітентами яких є іноземні держави. Всю необхідну інформацію НКЦПФР отримує від ПАТ «Національний депозитарій України”, – пояснюють в пресофісі Нацкомісії.

Нещодавно вперше за такою процедурою надано допуск 50 випускам боргових цінних паперів : 42 цінні папери США та 8 цінних паперів Німеччини.

“Однак пріоритетом залишається створення та розвиток вітчизняних фінансових інструментів, які б були цікаві нашим громадян. Комісія має багато проєктів, які будуть реалізовані”, – кажуть в НКЦПФР.

Які є обмеження для придбання акцій іноземних компаній за кордоном

Юристи в розмові з Delo.ua пояснюють, що під час повномасштабної війни українці обмежені в переказах коштів за кордон. Загалом наразі краще використовувати систему для переказів P2P . Тобто, з валютного рахунку однієї фізичної особи на валютний рахунок іншої фізичної особи можна перевести кошти в межах ліміту до 100 тис. грн на місяць.

“Ці обмеження значно звужують можливість українських інвесторів щодо перспектив використовувати інвестиційні інструменти за кордоном. Фактично інвестувати в іноземні акції в інших країнах можуть лише ті громадяни, які мають кошти на закордонних рахунках”, – пояснює керуючий партнер юридичної компанії «Муренко, Курявий і Партнери» Олександр Курявий.

Своєю чергою, фінансовий радник Михайло Пацан зазначає, що переказ коштів за кордон можна організувати й через провайдерів електронних грошей. Наприклад, є можливість обирати такі проєкти, як ZEN, Payoneer та інші. Але обов’язково треба перевіряти актуальну інформацію про такі сервіси, бо компанії з різних причин можуть неочікувано відмовитися від обслуговування клієнтів в Україні.

“Тобто, якщо треба вивести гроші за кордон, хтось може відкрити рахунки в іноземних необанках , а хтось може оформити картку міжнародних платіжних сервісів. Але такі дії по виводу коштів з метою інвестування можуть вважатися незаконними з точки зору валютних обмежень”, – пояснює експерт Михайло Пацан.

Тому Пацан наголошує: українські інвестори мають розуміти, що під час війни важливо купувати акції іноземних компаній легально. Оскільки існують обмеження на вивід грошей в інші країни з метою інвестування, краще не йти таким шляхом. Водночас з цим, немає обмежень чи заборон на розпорядження коштами, які вже знаходяться за кордоном.

“Тому, якщо кошти виведені в рамках постанов НБУ, то проблем з інвестиціями за кордоном не буде. Головне: задекларувати інвестиційний дохід і сплатити податки від нього в Україні”, – розповів Михайло Пацан редакції Delo.ua.

Delo.ua вже розповідало про те, в яких випадках українські інвестори мають декларувати та сплачувати податки за дивіденди або інвестиційний прибуток. Також юристи надавали поради, як уникнути подвійного оподаткування у випадку отримання дивідендів за акції іноземних компаній. Тож якщо читач цікавиться темою податків, варто прочитати нашу статтю “Податкова чекає на тебе. Як українці мають платити податки при інвестуванні у акції іноземних компаній”

З якими брокерами краще працювати в Україні та за кордоном

П ід час війни краще інвестувати власні заощадження в українські інструменти, оскільки такий підхід допоможе зростанню нашої економіки, зазначає Михайло Пацан. Паралельно з тим, зараз в країні будується інфраструктура для спрощення інвестицій в іноземні активи, зокрема, в акції . Тож після перемоги можна буде очікувати збільшення активності інвесторів в цьому напрямку.

Отже, як вигідніше купувати цінні папери іноземних компаній – в Україні чи за кордоном? Фінансові експерти кажуть, що це складне питання: в нашій країні активи пропонують низьку ліквідність, а інвестиції за кордоном супроводжують правові обмеження, тому будь-який ризик залишається в зоні особистої відповідальності українця.

Водночас з цим, експерти рекомендують інвесторам ретельно обирати брокерську компанію для купівлі акцій , щоб довірити їй власні накопичення. Це важливо, оскільки в період війни фінансовий стан українців значно погіршився. Складною ситуацією намагаються скористатися шахраї.

“За цей період з’явилось багато «фінансових” компаній, які допомагають «гарантовано» заробляти десятки, а то і сотні відсотків річних. Саме таких компаній і потрібно триматись осторонь», – попереджає Михайло Пацан.

Тому з метою інвестицій в українські активи варто обирати таких надійних брокеров , як, наприклад, Універ, ІСU, ВТС-брокер, продовжує Пацан. Справа в тому, що ці гравці мають не тільки ліцензії торгівця цінними паперами , а й напрацювати бездоганну репутацію за багато років.

“Серед іноземних брокерів , які обслуговують українців, варто довіряти Interactive Brokers ( інтеректів брокерс ). Всі інші компанії можуть знаходитися під санкціями – прямо або опосередковано”, – звертає увагу Пацан.

Як правильно інвестувати в акції іноземних компаній за кордоном

Акції іноземних компаній можна придбати за двома сценаріями:

– в Україні, якщо такі папери допущені до торгів .

Також експерти наголошують, що інвестиції в акції Google чи Microsoft в інших країнах мають певні валютні обмеження. Тож логічно, що використовувати відповідні інвестиційні інструменти за кордоном варто виважено, відповідально та в рамках закону.

Але досі неясно, як саме виглядає схема придбання акцій іноземних компаній . Тож давайте розберемо таку інструкцію для інвестора покроково на прикладі інвестицій в папери саме за кордоном.

Отже, перший крок. Український інвестор відкриває рахунок в іноземному банку чи в платіжній системі з емітуванням картки.

Другий крок. Інвестор переводить гроші з України за кордон. Нагадаємо, під час війни можна провести такі транзакції до 100 тис. грн у місяць. Але ці фінансові операції з метою інвестування наразі вважаються забороненими.

Третій крок. Інвестор шукає перевірену брокерську компанію для купівлі акцій за кордоном, після чого заключає угоду з брокером .

Четвертий крок. Інвестор переказує гроші з закордонного рахунку на рахунок іноземного брокера та розпочинає торгівлю.

П’ятий крок. Якщо інвестор отримує інвестиційний прибуток чи дивіденди від акцій іноземних компаній , він має їх задекларувати та сплатити податки.

Покрокову інструкцію щодо правил інвестування у акції іноземних компаній можна прочитати в інфографіці Delo.ua.

На що звернути увагу при купівлі акцій іноземних компаній за кордоном

Фінансовий аналітик Андрій Шевчишин в розмові з Delo.ua зазначив, що інвестори мають дуже уважно розбиратися із правилами придбання цінних паперів іноземних компаній , оскільки можна потрапити на шахраїв, залишитися без грошей у разі ризикованих торгів, отримати проблеми із законом у випадку порушення законодавства України та ін. Тому експерт розповідає про топ-7 правил розумного інвестування.

Перше. Перед тим як підписувати договір із іноземним брокером для покупки акцій, необхідно перевірити в нього наявність ліцензії, знайти всі документи на сайті регулятора, порівняти з наданими.

Друге. Під час вибору закордонного брокера для купівлі акцій треба відразу дізнатися про всі умови брокерського обслуговування, виконання угод, надання звітів і оподаткування.

Третє. Коли шукаєш іноземного брокера для купівлі акцій, рекомендується уважно прочитати відгуки реальних користувачів на спеціалізованих форумах. Якщо необхідно, є спеціалізовані консультанти, які за певну суму допоможуть спростити вибір.

Важлива деталь: ліцензовані компанії мають гарантії для фізичних осіб щодо розміщених коштів чи активів, але не щодо торгових операцій.

“З усіх торговельних операцій стягується комісія. Тому чим менша сума операцій, то більш болючою може бути комісія”, – попереджає Шевчишин.

Четверте. Для укладення договору із іноземним брокером інвестор повинен надати весь пакет документів для його ідентифікації. При цьому треба враховувати нерезиндество. Тому брокер перед купівлею акцій може затребувати апостиль.

П’яте. Під час роботи з інвестором іноземний брокер може провести верифікацію походження коштів. Це залежить від суми інвестицій та внутрішніх правил брокерської компанії. Можливо в такому випадку також треба буде підготувати апостиль.

Шосте. Для зручності роботи з іноземним брокером інвестор може відкрити рахунок в іноземному банку або платіжній системі з емітуванням картки. Зараз, в період повномасштабної війни, заблоковано рух коштів з України за кордон, тому інших варіантів, як відкрити рахунки в іноземному банку чи платіжній системі, немає. Але у випадку інвестування треба ретельно дотримуватися умов валютних обмежень, щоб не потрапити у проблеми із законом.

Сьоме. Більшість брокерів, зокрема, за кордоном, надають клієнтам доступ до онлайн платформи, де можна торгувати акціями. Інвестор має розібратися у цьому функціоналі, але здебільшого там немає складних сервісів. Таким чином, можна купувати або продавати акції самостійно.

“Також можна торгувати акціями по-старому, через менеджера брокерської компанії . Для цього можна використовувати телефон або емейл з електронним підписом”, – говорить Андрій Шевчишин.

Юридичні тонкощі інвестицій в акції іноземних компаній

Юристи радять інвесторам уважно дізнаватися усю необхідну інформацію перед тим, як купувати акції іноземних компаній за кордоном. Зокрема, варто звернути увагу на два аспекти – відкриття рахунку в іноземному банку та вибір перевіреного брокера.

При відкритті рахунку за кордоном потрібно чітко вказати джерела походження грошей

Як пояснюють юристи, в ідкриття рахунків в іноземних фінансових установах регулюється законодавством тієї країни, де відкривається рахунок. Тому варто уважно ознайомитися із усією правовою та фінансовою інформацію, щоб потім не виникало проблем при інвестиціях в акції Facebook чи Tesla .

“Обов’язково під час відкриття та обслуговування рахунку за кордоном фінансові установи переважно вимагатимуть документи та інформацію для виконання вимог FATF . Для ідентифікації і встановлення особи клієнта іноземний банк може потребувати стандартний пакет документів: закордонний паспорт, документ про реєстрацію місця проживання, дозвіл на легальне перебування в країні”, – каже керуючий партнер юридичної компанії «Муренко, Курявий і Партнери» Нікіта Муренко.

Також банк обов’язково перевіряє джерела походження коштів, які надходять на рахунок. Ця процедура потрібна, щоб переконатися в законному характері грошей. Це важливий момент, бо без таких процедур може ускладнитися процес покупки акцій Apple чи Amazon .

” Тобто, коли людина відкриває рахунок за кордоном, вона повинна мати документ, що підтверджує законність походження грошей, які він буде використовувати для оплати банківських послуг або для поповнення рахунку. Це допоможе банку провести процедуру перевірки для оцінки ризиків, протидії відмиванню коштів, фінансуванню тероризму. Більш того, такі підтвердження фінансова установа може вимагати протягом всієї фінансової діяльності по рахунку”, – говорить Муренко.

Обираємо брокера: як аналізувати звіти та документи

Коли інвестор обирає брокера для купівлі акцій , важливо проаналізувати всю можливу інформацію, кажуть юристи. Зокрема, потрібно з’ясувати, чи є в наявності ліцензія. В принциці, всі надійні брокерські компанії відкрито публікують на сайті юридичну інформацію та дані про ліцензію.

“Всю цю інформацію можна перевірити на офіційному сайті регулятора через номер ліцензії брокера “, – рекомендує Муренко.

Також необхідно дізнатися інформацію про капіталізацію компанії та прочитати останні фінансові звіти. Ця інформація має бути розміщена на сайті регулюючого органу, який видав ліцензію.

“Надійні брокерські компанії фондового ринку відкрито публікують фінансові звіти на власному сайті, тому є можливість порівняти дані з тими, що вказані на сайті регулятора”, – пояснює Нікіта Муренко.

Крім того, важливо звернути увагу на страхування рахунків клієнтів. Кожен ліцензійний брокер зобов’язаний захищати активи користувачів на випадок власного банкрутства.

“Зазвичай страховку рахунків забезпечують банки-партнери, з якими б рокер проводить фінансові операції “, – доповнює Муренко.

А ще треба врахувати, що найоптимальніший брокер – це той, який встановлює мінімальний розмір депозиту для відкриття рахунку та помірну комісію за свої послуги.

“Всі ліцензійні брокери дотримуються політики AML , тож для відкриття рахунку та протягом діяльності можуть вимагати документи, що підтверджують походження коштів”, – акцентує Муренко.

Яку інвестиційну стратегію краще обрати українцям під час війни

В умовах повномасштабної війни економісти рекомендують українцям виважено будувати власну інвестиційну стратегію для ефективного придбання акцій Microsoft чи Google . Тому для цього треба ретельно обирати інвестінструменти та диверсифікувати інвестиції.

“Зараз брокери з метою покупки акцій дають можливість інвестувати з невеликих сум і з дуже низькими комісіями. Підбір інвестиційних активів залежить від багатьох факторів: починаючи від країни, де проживає і витрачає кошти інвестор, закінчуючи його толерантністю до ризику”, – каже Михайло Пацан.

Своєю чергою, Андрій Шевчишин рекомендує зосередити інвестиції в Україні, оскільки є гарні варіанти для вкладання грошей: ” Я категорично проти інвестицій у закордонні компанії у чинних умовах. Український ринок не може запропонувати якісних емітентів акцій , однак є висока доходність по ОВДП та військових облігаціях. Ці інвестиції не обкладаються податком, але допомагають державі та військовим”, – говорить експерт.

Загалом експерти кажуть, що інвестиції – це справжня наука, тому треба вивчати цей напрямок серйозно: слідкувати за новинами, читати аналітику та ін. Якщо важко вивчати інформацію про особливості покупки акцій іноземних компаній та немає на це часу, можна скористатися рекомендаціями консультантів щодо вибору інвестиційної стратегії.

“Або, як варіант, можна інвестувати в індексні ETF, які наслідують динаміку індексів”, – звертає увагу Шевчишин.